Советы по экономике

Зачем нужны личные финансовые показатели?

В больших компаниях есть множество финансовых показателей за которыми можно следить и которые можно использовать для сравнения компаний друг с другом: Net Profit Margin, EBITDA и так далее.

Существуют также финансовые показатели для физических лиц, но, так как для физических лиц нет стандартов по ведению бухгалтерии, они распространены гораздо меньше. Меня также больше всего интересовали показатели о том, когда же наступит долгожданная финансовая независимость. Ниже я привожу несколько коэффициентов, которые я нахожу полезными и информативными.

Средний расход

Для начала начнем с того, что посчитаем среднемесячный расход за последние 6 месяцев. Эта цифра нам нужна будет, чтобы можно было сравнивать разных людей живущих в разных странах и условиях.

Например, Давид потратил:

  1. 50,000 рублей в июле
  2. 48,000 рублей в августе
  3. 58,000 рублей в сентябре
  4. 55,000 рублей в октябре
  5. 49,000 рублей в ноябре
  6. 100,000 рублей в декабре

Средние расходы составят (50 + 48 + 58 + 55 + 49 + 100)/6 = 60 тысяч рублей. В декабре расход был очень большой и многие люди считают, что это нечестно. Занижать расходы не надо. Да, иногда случаются большие траты. Если это разовый случай через 6 месяцев эта сумма не будет иметь значения.

Почему мы берем 6 месяцев? Если брать расходы за 1 месяц, кажется что цифры будут слишком сильно прыгать. Если брать за 1 год, то будет ощущение что то, сколько вы потратите в этом месяце не имеет огромного значения.

На сколько нам хватит наших сбережений?

Теперь когда у нас есть средний расход за последние 6 месяцев, мы можем посчитать на сколько месяцев хватит наших сбережений. Например, если у Давида в банке лежит 300,000 рублей, то у него этих денег хватит на то чтобы прожить 300,000/60,000 = 5 месяцев. Эту цифру уже можно сравнивать с друзьями, потому что она не зависит от размера цифр или валюты. Что в Испании, что в Харькове, что в Ростове-На-Дону эта цифра будет иметь всё тоже значение: сколько месяцев можно прожить без работы.

Вот только… что такое 300,000 рублей? Что если Давид владеет квартирой стоимость в 5 млн. рублей. Считается ли это сбережениями? Тут всё зависит от того, зачем вам эта цифра. Если вы её используете, чтобы понять когда можно выходить на пенсию – надо учитывать и стоимость активов (квартиры), а если для того чтобы оценить насколько вы в безопасности если временно останетесь без работы, то лучше использовать только более ликвидные активы: сбережения и акции.

Подведем итог для первых двух показателей:

  • Сколько можно прожить если вдруг уволят? Сбережения / Средний расход
  • Сколько можно прожить на старости лет? Все активы / Средний расход

Насколько мы близки к финансовой независимости?

Если считать что можно заработать 5% годовых, то нужно скопить 20 (100/5) годовых расходов, положить их под проценты и жить на дивиденды (тут мы не рассчитываем на пенсию). Давиду понадобится 60,000*12*20 = 14.4 млн рублей для финансовой независимости. С его 300,000 он скопил только 2% от своей цели. Назовем это коэффициентом близости к финансовой независимости.

Ежемесячный прирост капитала

До сих пор мы смотрели только на расходы и на количество имеющихся денег. Теперь давайте посмотрим, сколько мы сберегаем денег. А именно, насколько наш капитал растет из месяца в месяц. Для этого мы берем все наши доходы, вычитаем расходы и делим на средний расход. Например, если Давид в июле заработал 83,000 рублей, а потратил 50,000 рублей, то его капитал изменился на (83,000 - 50,000) / 60,000 = 0.55 или другими словами Давиду удалось сэкономить 55% месячной зарплаты.

Опять же этот показатель уже можно сравнивать с друзьями или с самим собой в прошлом. Заметьте, что если Давид потратит меньше на 600 рублей, то получится уже 56% месячной зарплаты (83,000 - (50,000 - 600)/60,000). Сэкономить 600 рублей не очень сложно, а результат на лицо: процент увеличился. Аналогично если Давид продаст старый велосипед за 1000 рублей, он тоже увеличит свой показатель чуть больше чем на один процент. Стремление максимизировать этот процент - путь к финансовому процветанию.

Обратите внимание, что в числителе расходы и доходы текущего месяца, а в знаменателе среднего. Мы хотим понять, сколько денег осталось в текущем месяце, и остаток поделить на средний расход, чтобы понять сколько нам в среднем удастся на это прожить.

Еще одна деталь в том, что мы считаем доходом. Например, если у Давида есть акции Газпробанка на сумму в 100,000 рублей, если они выросли в цене за этот месяц на 50%, нужно ли записывать в доход 50,000 рублей? Моя рекомендация, что нет. На это есть ряд причин:

  • Во время продажи акций часто надо заплатить налоги, поэтому на самом деле это будет не 50,000 рублей, а например 50,000 - 0.13*50,000 = 43,500 рублей. Но часто вычисления налогов сложней.
  • Если рынок падает/поднимается, изменение стоимости портфеля со временем может затмить сбережения, которые вы делаете, а они имеют огромное значение для вашего будущего.
  • Решения о покупке/продаже акций рекомендуется делать раз в год или реже, когда мы смотрим на эти суммы ежемесячно, мы подвергаем себя сомнениям и искушениям: продать, купить что-то другое и так далее.

Другой вопрос: что делать с ипотекой? Она же не совсем тратится, часть платежа уходит в квартиру которой мы владеем. Ответ кроется в этом распределении. Например, если Давид платит 30,000 рублей за ипотеку, 20,000 на погашение процентов, 10,000 на погашение основной суммы долга, то логично было бы 20,000 записать в расходы, а 10,000 в расходы не записывать, так как именно на эту сумму больше Давид теперь владеет квартирой или другими словами она напрямую увеличила его капитал.

Итого, процент увеличения капитала = (доходы (не включая изменения стоимости активов) - расходы (не включая погашения основных сум долгов)) / средний ежемесячный расход.

А что делать если Давид продал квартиру за 5 млн рублей? Как это повлияет на финансовые показатели?

  1. На то, сколько можно прожить если вдруг уволят это влияет, так как теперь ликвидных сбережений намного больше.
  2. На то, сколько можно прожить и на пенсии это влияет только в том случае если вы раньше оценивали вашу квартиру неверно. Например если в ноябре Давид считал что квартира стоит 3 млн рублей, и он записал что на пенсии может прожить (3млн+300,000)/60,000 = 55 месяцев = 4.58 лет. То теперь когда нам удалось ее продать за 5млн, мы получаем (5,000,000 + 300,000)/60,000 = 7.36 года.
  3. Чтобы определить насколько наш капитал растет из месяца в месяц, мы должны взять доходы минус расходы. Так как мы раньше оценивали нашу квартиру в 3млн, а продали за 5млн, наш доход от ее продажи будет (5-3)=2млн. рублей. Остальные 3 млн рублей просто конвертировались из квартиры в наличные. Если других доходов не был, а расходы в ноябре все ушли не на выплату основных сум долгов, мы получим (2млн - 49,000)/60,000 = +3251.67% (то есть мы заработали 32 с половиной месячных расхода).

Итого, теперь вы знаете как используя вашу домашнюю бухгалтерию находить следующие коэффициенты:

  • Сколько можно прожить если вдруг уволят?
  • Сколько можно прожить на старости лет?
  • Коэффициент близости к финансовой независимости
  • Ежемесячное изменение капитала

Для примера реальные данные одного моего знакомого какой-то момент времени:

  • Сколько можно прожить если вдруг уволят?
    • 5.5 месяцев
  • Сколько можно прожить на старости лет?
    • 3.5 года
  • Коэффициент близости к финансовой независимости
    • 17%
  • Ежемесячное изменение капитала
    • -10%